Options De L'Indice De Négociation Du Jour

Trading Stock Indexs Mis à jour le 24 février 2016 Tous les traders, et presque tous les non-traders, sont conscients des principaux indices boursiers américains, européens et asiatiques, car ce sont les indices qui sont rapportés dans les nouvelles. Cependant, de nombreux commerçants, et certainement la plupart des non-commerçants, ne savent pas comment les indices boursiers sont négociés, et souvent supposer qu'ils sont négociés comme des actions individuelles. Les indices boursiers ne peuvent pas être échangés directement et sont disponibles à titre d'information seulement (c'est-à-dire comme un moyen de suivre la performance des marchés ou d'un secteur spécifique). Les données de marché sont disponibles pour les indices boursiers et elles peuvent être tracées comme n'importe quel autre marché, mais il n'y a aucun moyen de faire un commerce long ou court sur les indices boursiers réels. Marchés à terme et options Chaque fois que nous entendons un trader mentionner qu'ils sont longs sur le Nasdaq, ou court sur le FTSE 100, ils ne sont pas réellement long ou court sur le Nasdaq ou FTSE 100 indices. Ils sont en fait longs ou courts sur un marché à terme ou d'options tels que le marché à terme NQ ou le marché des options Z. Les contrats à terme et les options fondés sur un indice boursier sont appelés marchés dérivés parce qu'ils proviennent de l'indice boursier sous-jacent. Il existe des marchés à terme et des options disponibles pour tous les indices boursiers populaires. Les marchés boursiers à terme et les marchés d'options sont certains des marchés les plus populaires pour les commerçants à court terme et à long terme. Graphique des indices boursiers Les marchés à terme et les marchés d'options se déplacent habituellement en synchronisation avec leurs indices boursiers sous-jacents (par exemple, lorsque l'indice boursier CAC 40 baisse, le marché à terme CAC40 se déplace habituellement vers le bas). Il est donc possible de tracer les indices boursiers tout en négociant sur les marchés de futures ou d'options. Il ya quelques avantages à la cartographie des indices boursiers au lieu des marchés à terme ou d'options. Par exemple, les indices boursiers sont des marchés continus (c'est-à-dire qu'ils n'expirent pas comme les contrats à terme et les contrats d'options), de sorte que les commerçants n'ont pas besoin de mettre à jour leur logiciel de cartographie à un nouveau contrat tous les trois mois (ou mensuel selon le marché en question) . De plus, les marchés d'options sont difficiles à tracer parce qu'ils sont composés de plusieurs contrats également actifs (avec des prix différents), de sorte que la cartographie des indices boursiers permet plutôt à un opérateur de négocier plusieurs contrats d'options en utilisant un seul graphique. Si vous décidez de classer les indices boursiers au lieu des marchés à terme ou d'options, notez que vous devez toujours mettre à jour votre logiciel de négociation (votre logiciel d'entrée de commande) pour utiliser le contrat à terme ou d'options approprié. Commerce d'un contrat expiré et se demandant pourquoi il isn39t working.5 Les choses que vous devez savoir aux options de l'indice de négociation Apprenez ces bases pour échanger avec succès SPX, VIX, d'autres Dans le monde commercial options, il ya beaucoup, de nombreux produits qui peuvent être échangés. Il ya des options sur les actions individuelles, les indices boursiers, les devises, les matières premières, les obligations et plus encore. Options d'équité sont très populaires mdash pour la bonne raison mdash mais l'accent de cet article est sur les bases que tous les commerçants doivent savoir lors de l'échange des options d'index. Certaines des options d'index les plus populaires sont les options d'index SampP 500 (CBOE: SPX), l'indice de volatilité CBOE (CBOE: VIX), les options d'index Russell 2000. L'indice Nasdaq-100 (NASDAQ: NDX) et les options d'indice SampP 100 (CBOE: OEX). 8 VIX Trading Mythes Debunked Voici cinq choses que vous devez comprendre si vous voulez échanger avec succès les options d'index: 1: Les options des grands, les échanges d'indices actifs sous whatrsquos appelé le style européen. Les options sur les actions individuelles et les fonds négociés en bourse (FNB) sont généralement de style américain. Faute de comprendre les différences, peut, et presque certainement, se traduira par une perte monétaire à un moment donné dans l'avenir. Les différences majeures sont que les options européennes: sont réglés en espèces mdash pas de parts changer de mains à l'expiration ne peut pas être exercé avant l'expiration ont une méthode différente pour le calcul de la clôture finale, ou le règlement, le prix à l'expiration. Ce prix de règlement est un prix imaginaire. Ce n'est pas un prix du monde réel. Il est calculé en utilisant le cours d'ouverture de chacune des actions de l'indice ce vendredi mdash et suppose ensuite que chaque action se négocie à ce prix d'ouverture en même temps lors du calcul de la valeur de l'indice. Soyez averti que cela peut apporter des prix de règlement très surprenant. La valeur de chaque option dépend du prix de règlement. 2: Les options indiciels offrent un portefeuille diversifié d'actions à négocier. Sauf pour de rares occasions, cela élimine la possibilité que certaines nouvelles surprenantes sur l'actif sous-jacent lui fera subir un déménagement écart. Cette diversité est bonne pour les commerçants qui adoptent des positions gamma négatives et préfèrent moins de mouvement. Mais c'est une caractéristique négative pour les commerçants qui achètent des options et aiment les mouvements gigantesques. 3: Certaines options d'indice sont activement négociées. Thatrsquos bon pour le commerçant de détail parce que heshe a une occasion de commercer avec les ordres d'autres commerçants mdash et n'est pas dépendant sur le commerce avec les créateurs de marché. L'avantage est généralement que les différences bidask sont rétrécies, et qui rend plus facile d'obtenir un prix amélioré pour vos commandes. REMARQUE: Pour avoir une chance d'obtenir une bonne exécution commerciale, n'entrez jamais d'ordre de marché lors de la négociation d'options. Utilisez des ordres limités. Si cette idée vous est étrangère, demandez à votre courtier comment entrer des ordres limités. 4: Il ya des ETF qui tentent d'imiter la performance des grands indices activement échangés. Trois des plus populaires sont le SPDR SampP 500 (NYSE: SPY), l'iShares Russell 2000 Index (NYSE: IWM) et le PowerShares QQQ Trust (NASDAQ: QQQ). Ces FNB construisent un portefeuille qui est aussi semblable à celui de l'indice que possible. Ces FNB ont également des frais de négociation et (petits) frais de gestion de sorte que la corrélation n'est pas 100. Mais il est assez proche pour la plupart des commerçants. AVERTISSEMENT: Ces options d'ETF négocient toute la journée le troisième vendredi du mois, le mdash typique d'expiration de style américain vendredi et les options d'index plus grandes ne le font pas (voir 5 ci-dessous pour une exception). Ainsi, ces options d'échange pour un plus long temps et qui affecte leur valeur, surtout que l'expiration s'approche. Ces FNB sont une fraction de la taille de leurs indices soeurs. C'est bon pour le petit commerçant. Alors que le plus petit nombre de contrats d'indice que vous pouvez le commerce est un, il faut 10 contrats ETF pour donner les (très similaires) des résultats de l'option d'un échange d'un indice. Cela permet aux nouveaux commerçants d'acquérir une certaine expérience en plaçant beaucoup moins d'argent sur la ligne. SPY options représentent étroitement 110 d'une SPX options IWM représentent étroitement 110 d'une. RUT options QQQ représentent étroitement 140 d'un. NDX. 5: Les options hebdomadaires sur les index sont différentes des options d'index lsquoregularrsquo. Par exemple, le SPX utilise le système de règlement de type européen lsquonormalrsquo où il calcule son prix de clôture en utilisant le prix d'ouverture de chacun des stocks de l'indice, comme décrit ci-dessus. Toutefois, les options SPX Weekly mdash où les prix de règlement sont déterminés le 1er, 2e, 4e et 5e vendredis du mois mdash sont différentes. Ils suivent le style européen, sauf que leurs valeurs de règlement sont calculées en utilisant les prix à la fin de la journée de négociation mdash et cela signifie qu'il n'ya pas de surprises possibles dans la valeur. C'est un piège pour l'investisseur imprudent. Bien sûr, tout le monde devrait toujours lire toutes les règles sur toute option que heshe envisage de négociation. Mais beaucoup d'investisseurs ne le font pas. Dans une certaine mesure, il incombe à nos courtiers, aux bourses d'options et à la Clearing d'options de s'assurer que des conditions extraordinaires soient criées des toits pour alerter tout le monde. Mais les commerçants devraient faire leurs devoirs et vérifier les différents aspects des options d'index qu'ils envisagent de négocier. Ce n'est qu'un début pour ce que les commerçants doivent savoir pour négocier des options d'indices. Les bourses et l'OCC (et probablement votre courtier) offrent beaucoup plus de matériel éducatif sur le commerce d'options, pratiquement tout cela gratuitement. Profitez de ces ressources si vous prévoyez d'échanger ces produits exigeants mais potentiellement enrichissants. Suivez Mark Wolfinger sur son blog Options pour Rookies. Article imprimé à partir de InvestorPlace Media, investorplace2012055-choses-vous-devez-savoir-à-trade-index-options-spx-vix-spy-iw. Copy2017 InvestorPlace Media, LLCDay Trading à l'aide d'options Avec des options offrant des capacités de levier et de limitation des pertes, il semblerait que les options de trading jour serait une excellente idée. En réalité, cependant, la stratégie d'option de négociation jour fait face à un couple de problèmes. Tout d'abord, la composante valeur temporelle de la prime d'option a tendance à freiner toute variation de prix. Pour les options proches du cours, alors que la valeur intrinsèque peut augmenter avec le cours des actions sous-jacentes, ce gain est compensé dans une certaine mesure par la perte de valeur temporelle. Deuxièmement, en raison de la réduction de la liquidité du marché des options, les écarts entre les offres et les demandes sont généralement plus larges que pour les actions, parfois jusqu'à un demi-point, ce qui réduit encore le profit limité du daytrade typique. Donc, si vous prévoyez des options de commerce de jour, vous devez surmonter ces deux problèmes. Vos options DayTrading: Near-month et In-The-Money Pour daytrading fins, nous voulons utiliser des options avec une valeur de temps aussi faible que possible et avec delta aussi près de 1.0 que nous pouvons obtenir. Donc, si vous allez à daytrade options, alors vous devriez daytrade le mois prochain dans les options de l'argent de stocks très liquides. Nous avons daytrade avec des options en cours de mois dans le prix parce que les options dans le cours ont le moins de valeur de temps et ont le plus grand delta, par rapport à l'argent-out-of-the-money options. En outre, à mesure que nous nous rapprochons de l'échéance, la prime d'option est de plus en plus basée sur la valeur intrinsèque, de sorte que les variations de prix sous-jacentes auront un impact plus important, vous rapprochant de réaliser des mouvements point à point du stock sous-jacent. Options de mois proches sont également plus fortement échangés que les options à plus long terme, d'où ils sont également plus liquide. Plus le stock sous-jacent est populaire et plus liquide, plus le spread bid-ask est faible pour le marché des options correspondant. Lorsqu'elle est correctement exécutée, daytrading à l'aide d'options vous permet d'investir avec moins de capital que si vous avez effectivement acheté le stock, et dans le cas d'un effondrement catastrophique du prix des actions sous-jacentes, votre perte est limitée à la seule prime payée. Si vous prévoyez de daytrade un stock particulier pour les mouvements à court upside pour les prochains mois, vous pouvez acheter des options de mise de protection pour assurer contre un accident de stock dévastateur. Plus d'articles Prêt à démarrer Trading Votre nouveau compte de trading est immédiatement financé par 5000 d'argent virtuel que vous pouvez utiliser pour tester vos stratégies de trading en utilisant OptionHouses plateforme de trading virtuel sans risquer l'argent durement gagné. Une fois que vous commencez à négocier pour de vrai, vos premiers 100 métiers seront sans commission (assurez-vous de cliquer sur le lien ci-dessous et de citer le code promo 60FREE lors de l'inscription) Continuer la lecture. L'achat de chevilles est une excellente façon de jouer les gains. Beaucoup de fois, l'écart des prix des actions à la hausse ou à la baisse suivant le rapport des résultats trimestriels, mais souvent, la direction du mouvement peut être imprévisible. Par exemple, une vente peut se produire même si le rapport sur les résultats est bon si les investisseurs s'attendaient à de grands résultats. Continuer à lire. Si vous êtes très optimiste sur un stock particulier à long terme et cherche à acheter le stock, mais se sent qu'il est légèrement surévalué pour le moment, alors vous voudrez peut-être envisager d'écrire des options de vente sur le stock comme un moyen de l'acquérir au un rabais. Continuer à lire. Également connu sous le nom d'options numériques, les options binaires appartiennent à une classe spéciale d'options exotiques dans lequel le trader option spéculer purement sur la direction du sous-jacent dans un délai relativement court. Continuer à lire. Si vous investissez le style de Peter Lynch, en essayant de prédire le prochain multi-bagger, alors vous voulez en savoir plus sur LEAPS et pourquoi je les considère comme une excellente option pour investir dans le prochain Microsoft. Continuer à lire. Les dividendes en espèces émis par les actions ont un impact important sur les prix des options. Cela est dû au fait que le cours des actions sous-jacentes devrait diminuer par le montant du dividende à la date ex-dividende. Continuer à lire. Comme une alternative à la rédaction d'appels couverts, on peut entrer un bull call spread pour un potentiel de profit similaire, mais avec une exigence de capital nettement moins. Au lieu de détenir le stock sous-jacent dans la stratégie d'appel couvert, la solution de rechange. Continuer à lire. Certains stocks paient des dividendes généreux chaque trimestre. Vous êtes admissible au dividende si vous détenez les actions avant la date ex-dividende. Continuer à lire. Pour obtenir des rendements plus élevés sur le marché boursier, en plus de faire plus de devoirs sur les entreprises que vous souhaitez acheter, il est souvent nécessaire de prendre un risque plus élevé. Une façon la plus courante de le faire est d'acheter des actions sur la marge. Continuer à lire. Day trading options peut être une stratégie réussie, rentable, mais il ya un couple de choses que vous devez savoir avant d'utiliser commencer à utiliser des options pour le day trading. Continuer à lire. Renseignez-vous sur le ratio d'appel mis, la façon dont il est dérivé et comment il peut être utilisé comme un indicateur contrarian. Continuer à lire. La parité put-call est un principe important dans la tarification des options identifiée pour la première fois par Hans Stoll dans son article The Relation Between Put and Call Price en 1969. Elle indique que la prime d'une option d'achat implique un certain prix juste pour l'option de vente correspondante Ayant le même prix d'exercice et la même date d'expiration, et vice versa. Continuer à lire. Dans le trading d'options, vous pouvez remarquer l'utilisation de certains alphabets grecs comme delta ou gamma lors de la description des risques associés à diverses positions. Ils sont connus comme les Grecs. Continuer à lire. Étant donné que la valeur des options d'achat d'actions dépend du cours de l'action sous-jacente, il est utile de calculer la juste valeur du titre en utilisant une technique connue sous le nom de flux de trésorerie actualisés. Continuer à lire. Suiv.